Alla fondbolag anslutna till fondtorget uppfyller, i avtalet med Pensionsmyndigheten, vissa minimikrav avseende hållbarhetsarbete. Ett år efter lansering av olika hållbarhetsverktyg har Pensionsmyndighetens rapport Hållbarhet på Pensionsmyndighetens fondtorg, analyserat pensionsspararnas fondval och avkastning.
Låg koldioxidrisk, högre historisk avkastning
– Fonder som har en lägre exponering mot fossiltunga branscher har en högre genomsnittlig avkastning de senaste fem åren än fonder som inte har det gröna löv som utmärker låg koldioxidrisk. Det är intressant eftersom vi ibland stöter på uppfattningar om att hållbara fonder kostar mer i form av lägre avkastning, säger Erik Ferm, analytiker på Pensionsmyndigheten.
Genomsnittlig värdeutveckling och antal fonder på fondtorget efter fondtyp och CO2-märkning
I figuren nedan visas den genomsnittliga värdeutvecklingen de senaste fem åren för fonder efter fondtyp och huruvida fonden har en CO2-märkning eller inte. Höger axel visar antalet fonder med eller utan CO2-märkning.
Kvinnor och yngre har hållbarare fonder
Kvinnor och yngre pensionssparare har i högre utsträckning fonder på premiepensionens fondtorg med mer hållbar inriktning jämfört med män och medelålders pensionssparare. Kvinnor placerar genomgående i fonder med lägre ESG-risk än män. Det gäller oavsett ålder eller inkomst, visar Pensionsmyndighetens rapport. ESG-risk är ett värde på hur fonden hanterar risker kopplade till miljö, arbetsförhållanden och ägarfrågor.
Genomsnittlig ESG-risk för samtliga fondval är 23,2, vilket är något lägre än snittet för fondtorgets hela utbud. Kvinnor väljer i regel fonder med lägre ESG-risk med ett genomsnitt på 23,0 jämfört med mäns snitt om 23,4.
Fossilt, kärnvapen och spel väljs oftare bort
Som helhet väljer pensionssparare i stor utsträckning fonder efter utbud när det gäller premiepensionen. Men Pensionsmyndigheten har gjort det möjligt för pensionssparare att välja bort fonder som investerar i oönskade produkter och tjänster enligt fondbranschens egen redovisning.
– Vi ser att pensionssparare väljer bort fossila bränslen, kärnvapen och kommersiell spelverksamhet i högre utsträckning än vad fonderna själva gör i sin förvaltning. Däremot är pensionsspararnas premiepension något mer exponerad mot klusterbomber och uran sett till hur innehaven är fördelade jämfört med fondernas förvaltning, säger Hannes Nilsson, analytiker på Pensionsmyndigheten.
Så definieras hållbarhet på Pensionsmyndighetens fondtorg för premiepensionen.
Rapporten Hållbarhet på Pensionsmyndighetens fondtorg – Hur väljer pensionsspararna? (PDF)
Vidare information för journalister
Johan Andersson, pressekreterare, 072-210 21 63
Pressjour, kvällar och helger, 010-454 30 00
